Nalo table sur les obligations avec BlackRock

LES FAITS

• La FinTech française Nalo, spécialisée dans la gestion de patrimoine, vient d’annoncer le lancement d’un nouveau portefeuille proposé en partenariat avec le gestionnaire d’actifs BlackRock.

• Ce nouveau portefeuille est présenté comme un placement à faible volatilité, mais affichant un rendement supérieur aux comptes épargne classiques actuellement affichés sur le marché français.

• Cible : les contrats d’assurance-vie à dominante euro de Nalo Patrimoine, assurés par Generali.

• C’est la part d’épargne de précaution de chaque contrat qui passera aux fonds High Income de BlackRock. Actuellement, cette part est constituée à 70 % de fonds en euros.

• Type de contrats : portefeuille ETF investi sur un panier d’obligations diversifié.

• Objectif : 3 % de rendement.

• Les fonds placés pourront être débloqués en 72h en cas d’imprévu significatif. Les frais appliqués à ces contrats seront réduits.

• Le nouveau portefeuille sera disponible d’ici quelques semaines.

CHIFFRES-CLES

BlackRock

• 1^er  gestionnaire d’actifs au monde
• Plus de 7 000 milliards de dollars investis
• 2013 : création du fonds High Income
• Rendement moyen : 3,4 %

Nalo

• Age moyen des clients : 38 ans
• Montant moyen du patrimoine financier : 200 000 euros

ENJEUX

• Répondre à la chute des taux et attirer les épargnants : le positionnement inédit de Nalo et son rapprochement avec le gestionnaire d’actifs interviennent dans un contexte morose pour l’épargne français. Nalo cherche ici à attirer les épargnes de précaution et donc à capter les avoirs de tous les déçus du Livret A ou de l’assurance-vie, avec un rendement supérieur à l’inflation. C’est aussi un moyen de faire basculer peu à peu les fonds en euros vers des unités de compte.

• Diversifier ses placements pour accélérer la démocratisation de ses produits : De nombreux acteurs alternatifs se sont engagés dans la démocratisation de l’investissement, en s’appuyant sur des algorithmes permettant d’automatiser la gestion. Nalo se distingue de ces concurrents par une architecture originale où chaque « poche » d’investissement correspond à un projet (études des enfants, retraite, etc.). Ce sont précisément ces poches dédiées à l’épargne de précaution qui sont ici visées. Une souplesse qui lui permet aujourd’hui d’innover avec BlackRock pour tenter d’améliorer la rentabilité de son produit.  

MISE EN PERSPECTIVE

• Le choix de Nalo de se rapprocher de BlackRock peut paraitre surprenant alors que le gestionnaire d’actifs américains fait la Une de l’actualité en France, soupçonné d’être le grand gagnant d’un modèle de retraites tourné vers la capitalisation, et pointé du doigt par les militants écologistes.

• Il n’en demeure pas moins que Nalo se dote ainsi du soutien du premier gestionnaire d’actifs au monde.

• Fin 2018, Nalo a levé 2 millions d’euros auprès d’un pool de 67 investisseurs, de manière à garantir son indépendance.