Upgrade associe carte de crédit et prêt personnel

• La FinTech américaine Upgrade vient de lancer un nouveau produit : une carte de crédit, baptisée Upgrade Card, qui est en réalité un produit hybride, proche du fonctionnement d’un prêt personnel.

• La carte, émise par Cross River Bank, fonctionne facialement comme une carte de crédit traditionnelle. Elle s’accompagne d’une réserve d’argent dont le montant dépend du profil et de l’historique de crédit du client.

• A la fin de chaque mois, l’encours de la carte est transformé en un prêt personnel, assorti de mensualités fixes et d’un terme qui dépend du montant.

• Caractéristiques du crédit :
  • Montant de la réserve d’argent : de 500 à 50 000 $.
  • Durées de remboursement : de 12 à 60 mois.
  • TEG : 6,49 à 29,99 %.

• Le scoring de l’emprunteur est réalisé à partir des données suivantes : score FICO, historique de crédit, revenus, emploi, taux d’endettement et analyse du paiement des factures.

• Un programme de fidélité va bientôt accompagner ce dispositif. Il sera indexé sur le remboursement du crédit et non sur l’achat. Le client recevra 1 % de cash-back à chaque mensualité payée en temps et en heure.

ENJEUX

• Donner encore plus de flexibilité à ses clients. L’an dernier, Upgrade avait lancé un autre produit hybride, baptisé Personal Credit Line. Le principe était le même (rassembler les tirages d’une réserve d’argent pour en faire un prêt personnel) mais ne reposait pas sur carte. Aujourd’hui, Upgrade va plus loin en fournissant la carte permettant au client de dépenser sur cette réserve et de transformer automatiquement son encours en prêt personnel, pour rembourser plus rapidement ses dettes.

• Offrir aux clients subprime une alternative plus responsable. Depuis son lancement, Upgrade s’adresse à une clientèle déjà endettée, qui utilise ses prêts et ses outils de gestion du budget soit pour améliorer son score de crédit, soit pour regrouper ses dettes. Cette carte vise toujours la même clientèle et le même objectif : offrir une alternative aux cartes de crédit traditionnelles en permettant à ses clients de rembourser leur encours beaucoup plus rapidement en payant jusqu’à 7 fois moins d’intérêt (selon ses propres calculs).

MISE EN PERSPECTIVE

• Parmi ses prochains projets, Upgrade envisage de lancer un compte épargne au premier trimestre 2020. Ce lancement la rapprocherait des FinTech comme Robinhood, qui vient tout juste de lancer un compte rémunéré.

UPGRADE EN CHIFFRES

• 350 collaborateurs
• 2 Mds $ prêtés depuis son lancement
• 200 000 clients
• 142 M $ de fonds levés